2022年3月，無疑是在中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)歷史上，載入史冊(cè)的月份。

俄烏沖突帶來的地緣政治風(fēng)險(xiǎn)，來自美國(guó)證券交易委員會(huì)(SEC)的監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)，給中概股帶來了前所未有的考驗(yàn)和挑戰(zhàn)。

3月16日，國(guó)務(wù)院金融委召開會(huì)議，提出一系列促進(jìn)資本市場(chǎng)和平臺(tái)經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)發(fā)展的政策舉措，以穩(wěn)定和提振市場(chǎng)信心。

短期的波動(dòng)，在中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)歷史上并不罕見。更值得我們關(guān)注的是，今天的中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)，已經(jīng)和昔日的行業(yè)大不相同，我們可以回溯中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展史，更清晰地看到行業(yè)和企業(yè)，在今天中國(guó)的新坐標(biāo)。

1987年，距今整整35年前，中國(guó)發(fā)出了第一封電子郵件。那一封郵件的內(nèi)容是，越過長(zhǎng)城，走向世界。

7年之后的1994年4月20日，中國(guó)全功能接入了國(guó)際互聯(lián)網(wǎng)。

那時(shí)候的人們不會(huì)想到，后來互聯(lián)網(wǎng)對(duì)中國(guó)產(chǎn)生了如此巨大而深遠(yuǎn)的影響，無論是實(shí)體經(jīng)濟(jì)，還是資本市場(chǎng)，都能感受到這個(gè)行業(yè)的強(qiáng)烈脈動(dòng)，但回溯到20多年前的中國(guó)，互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的起步，并非一帆風(fēng)順。

1995年，中國(guó)第一家互聯(lián)網(wǎng)公司瀛海威在北京成立，創(chuàng)始人張樹新在中關(guān)村白頤路南端的街角處豎起了一塊巨大的廣告牌：“中國(guó)人離信息高速公路有多遠(yuǎn)——向北1500米?！?/p>

當(dāng)時(shí)絕大多數(shù)中國(guó)人尚不知“互聯(lián)網(wǎng)”為何物，但通過《人民日?qǐng)?bào)》和新聞聯(lián)播，對(duì)“信息高速公路”不算陌生。

自從時(shí)任美國(guó)總統(tǒng)克林頓在國(guó)情咨文報(bào)告中提出這一概念后，舉國(guó)上下獲得了新的希望和焦慮——近代中國(guó)已多次錯(cuò)過技術(shù)革命，新一輪科技革命的起點(diǎn)已擺在眼前，從廟堂到草野，沒有人愿意再輸一次，卻不知從何開始。

那年的1月7日，《人民日?qǐng)?bào)》文章《信息高速公路通向何方》寫道：“從對(duì)‘信息高速公路’的最高要求，也就是建立真正的信息高速公路來看，有兩種可能的前途，其一是由于體制和觀念的限制，做不到全民共享，該計(jì)劃流于形式，實(shí)質(zhì)失敗;其二是盡管未必與制定者的本愿一致，但大大促進(jìn)了信息和知識(shí)財(cái)富的社會(huì)化和實(shí)際共享，從而產(chǎn)生社會(huì)變革?！?/p>

中科院物理研究所的何祚庥則在數(shù)日后的《人民日?qǐng)?bào)》發(fā)表題為《宣傳信息高速公路應(yīng)該降溫》的文章。

他算了一筆賬，美國(guó)擬投入1500億美元用于建設(shè)信息高速公路，歐洲9000億法郎，面積只相當(dāng)于中國(guó)一個(gè)省的英國(guó)要投入380億英鎊，我國(guó)能投入多少?

即使我國(guó)“有資金、有技術(shù)”能在“一年”基本建成一個(gè)大體覆蓋全國(guó)的國(guó)家高速信息網(wǎng)絡(luò)，我國(guó)是否有足夠的信息“倉庫”和“貨流”，有足夠的“駕駛員”開著“小汽車”在這樣的“高速公路”上“奔馳”?

站在今天看何祚庥的疑問，或許有人會(huì)覺得荒謬。但以中國(guó)當(dāng)時(shí)的國(guó)情，何的觀點(diǎn)并非不經(jīng)之談，一個(gè)電話普及率尚不到3%，個(gè)人電腦普及率可以忽略不計(jì)的國(guó)家，可以說是連車和馬路都沒有，直接建高速現(xiàn)實(shí)么?就算建得起，能用得起、養(yǎng)得起么?

很多年后，時(shí)任郵電部部長(zhǎng)吳基傳在接受《中國(guó)新聞周刊》采訪時(shí)說道，當(dāng)時(shí)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)是有擔(dān)心，但是后來，認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)從技術(shù)上會(huì)很有利的意見占了上風(fēng)，決定先發(fā)展了再說。

那時(shí)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)的擔(dān)心，有這樣兩個(gè)方面：

一是互聯(lián)網(wǎng)沒有管制，當(dāng)時(shí)網(wǎng)上就有黑客、病毒，以及很多垃圾和黃色的東西，人們擔(dān)心青少年的教育問題;二是贏利模式的問題，在網(wǎng)上提供信息的人，怎么獲取利益?

這兩個(gè)擔(dān)心都很現(xiàn)實(shí)，尤其是第二個(gè)。互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)入中國(guó)，恰逢美國(guó)互聯(lián)網(wǎng)泡沫的膨脹期，套用若干年后雷軍的話，豬站在風(fēng)口上都飛得起來，但全世界都不知道、也不關(guān)心互聯(lián)網(wǎng)到底應(yīng)該怎么掙錢。

那時(shí)對(duì)這個(gè)問題的標(biāo)準(zhǔn)答案只有一個(gè)：互聯(lián)網(wǎng)是新經(jīng)濟(jì)。

至于新經(jīng)濟(jì)與舊經(jīng)濟(jì)的區(qū)別是什么，新經(jīng)濟(jì)還要不要遵循基本的經(jīng)濟(jì)規(guī)律，每個(gè)人都語焉不詳。但錢又是明擺著的，自從那年8月網(wǎng)景(netscape)上市后當(dāng)天收盤價(jià)翻了兩番，無數(shù)互聯(lián)網(wǎng)公司一遍遍演繹相同的故事：做網(wǎng)站，拿風(fēng)投，玩命燒錢圈用戶，納斯達(dá)克上市，創(chuàng)始人套現(xiàn)，一夜暴富。

之后的幾年，中國(guó)第一代互聯(lián)網(wǎng)公司也加入到這一游戲之中。幸運(yùn)的是，這一波浪潮，中國(guó)入局的等待時(shí)間不算太長(zhǎng)。

01、門戶時(shí)代的圈地游戲

初代互聯(lián)網(wǎng)公司幾乎都是靠抄作業(yè)起家的，瀛海威的悲劇在于，它抄得太早了。

1994年，中科院高技術(shù)企業(yè)局研究員張樹新在美國(guó)旅游時(shí)第一次接觸到了互聯(lián)網(wǎng)，她上的第一個(gè)網(wǎng)站叫美國(guó)在線(America online)。這家網(wǎng)站提供互聯(lián)網(wǎng)接入和內(nèi)容服務(wù)，讓張樹新大開眼界，她當(dāng)即決定，回國(guó)后要辦一家中國(guó)的AOL。

張樹新將全部家當(dāng)?shù)盅航o銀行，用拿到的1500萬元建立瀛海威。從這個(gè)奇怪的名字可以看出，張樹新至少是個(gè)營(yíng)銷高手，“瀛海威”是信息高速公路(information highway)的音譯，在那個(gè)時(shí)代，“瀛”和“?！币沧屓巳滩蛔?duì)公司的背景產(chǎn)生遐想。

雖然瀛海威很快就失敗了，但不能不承認(rèn)張樹新的魄力。當(dāng)時(shí)除了少數(shù)科研人員，沒幾個(gè)人聽說過互聯(lián)網(wǎng)，張樹新去申請(qǐng)上網(wǎng)線路時(shí)，郵電部甚至不知道應(yīng)該由哪個(gè)部門接待她，最后是按照尋呼臺(tái)租用線路的價(jià)格確定了費(fèi)用，一條線一個(gè)月費(fèi)用6000元。

瀛海威的商業(yè)模式全盤照抄美國(guó)在線：用戶注冊(cè)后，繳納一筆費(fèi)用兌換上網(wǎng)所需要的信用點(diǎn)，即可享受BBS、電子郵箱等服務(wù)，也可以瀏覽國(guó)外網(wǎng)站。

但是，瀛海威收取用戶通過主干網(wǎng)瀏覽國(guó)外站點(diǎn)所交的費(fèi)用，還沒有交給中國(guó)電信主干網(wǎng)的使用費(fèi)多，用戶訪問國(guó)外站點(diǎn)的時(shí)間越長(zhǎng)，瀛海威就越賠錢。

1997年6月，郵電部投資70個(gè)億的169全國(guó)多媒體通信網(wǎng)啟動(dòng)，提供互聯(lián)網(wǎng)接入服務(wù)，當(dāng)年就實(shí)現(xiàn)了上海、江蘇、廣東等8個(gè)省市的聯(lián)網(wǎng)漫游，全國(guó)范圍內(nèi)的入網(wǎng)價(jià)格一下子大幅下降，瀛海威隨即一蹶不振。

張樹新后來總結(jié)失敗原因：“我們本來是要賣面包的，后來我們要從種麥子做起，而賣面包的利潤(rùn)卻無法負(fù)擔(dān)種麥子的成本?！?/p>

如果張樹新能在創(chuàng)業(yè)之初引入風(fēng)險(xiǎn)投資，或者能從抄AOL轉(zhuǎn)向抄雅虎，也許瀛海威能像它的后輩新浪、搜狐一樣活到現(xiàn)在，可惜歷史沒有如果。

1998年是中國(guó)門戶網(wǎng)站元年，真正的故事從這里開始。

當(dāng)時(shí)并稱“三大門戶”的搜狐、新浪和網(wǎng)易，起點(diǎn)其實(shí)并不相同。

麻省理工學(xué)院物理學(xué)博士張朝陽最初只知道要做互聯(lián)網(wǎng)，卻不知道具體應(yīng)該做什么。但在沒有任何清晰商業(yè)計(jì)劃的時(shí)候，他就能從兩個(gè)美國(guó)大學(xué)教授那兒融到22萬美金，其中一個(gè)叫尼葛洛龐蒂，寫了本鼓吹互聯(lián)網(wǎng)的書《數(shù)字化生存》，機(jī)緣巧合成為當(dāng)時(shí)國(guó)內(nèi)的暢銷書。

張朝陽最開始模仿的是美國(guó)內(nèi)容網(wǎng)站Hotwired，這個(gè)網(wǎng)站本質(zhì)上是一家線上雜志，雇用了80多名編輯記者生產(chǎn)內(nèi)容。

張朝陽沒有財(cái)力自建內(nèi)容隊(duì)伍，只好從新華社摘編新聞，把《小說月報(bào)》、《精品購(gòu)物指南》的內(nèi)容搬到網(wǎng)上，結(jié)果每天訪問量也就500多人次。

后來，他嘗試模仿雅虎，把別的網(wǎng)站以鏈接形式列在自己的欄目里，沒想到訪問量大大提升，于是決定改做搜索引擎，不過這個(gè)初代搜索引擎與谷歌、百度不是一回事，只是對(duì)網(wǎng)站信息的分類，類似后來的hao123網(wǎng)址導(dǎo)航。

搜狐的原名是“搜乎”，為了與雅虎對(duì)標(biāo)改乎為狐，連英文名sohoo都是對(duì)yahoo的復(fù)刻。

新浪的前身四通利方是一家軟件公司，創(chuàng)始人王志東是中關(guān)村最有名的程序員，寫出過著名的Richwin平臺(tái)。

新浪的起點(diǎn)是四通利方的BBS，這個(gè)論壇有一個(gè)叫“goooooal”的版主，真名陳彤，日后被稱為“中文網(wǎng)站第一編輯”。

陳彤性格強(qiáng)悍，傳播直覺極其敏銳，他讓新浪的新聞質(zhì)量和數(shù)量都傲立三大門戶之首。正是這個(gè)陳彤，在web2.0時(shí)代運(yùn)營(yíng)出了名人博客和微博這樣的殺手級(jí)產(chǎn)品。

網(wǎng)易最初做的是BBS和個(gè)人主頁，前者與當(dāng)時(shí)的水木清華齊名，后者曾經(jīng)覆蓋20%的中國(guó)網(wǎng)民。

與張朝陽和王志東不同的是，丁磊最初并沒有引入美國(guó)風(fēng)投，走的是體制內(nèi)路線，1997年5月，他找到了時(shí)任廣州電信數(shù)據(jù)分局局長(zhǎng)張靜君，讓電信局免費(fèi)提供了服務(wù)器、帶寬和辦公室，又拿到了張靜君任負(fù)責(zé)人的飛華公司119萬元的投資，開發(fā)了一套電子郵箱系統(tǒng)，賣給首都在線等網(wǎng)站，一年多時(shí)間就有了500萬的凈利潤(rùn)。

三大門戶業(yè)務(wù)各有側(cè)重，搜狐是搜索、新浪是新聞、網(wǎng)易是論壇，但主頁面都是對(duì)雅虎的照搬。

至于為什么不約而同做門戶，丁磊有一個(gè)形象的解釋：“如果以房地產(chǎn)作比擬，那么，網(wǎng)絡(luò)門戶是互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)中最昂貴的地段?！?/p>

不錯(cuò)，在互聯(lián)網(wǎng)信息尚不豐富的年代，門戶能最大限度地聚攏流量，僅憑流量就能在互聯(lián)網(wǎng)泡沫的年代拿到好估值。

但是，昂貴并不意味著變現(xiàn)，搜狐的廣告業(yè)務(wù)拓展得很慢，幾乎沒什么收入;新浪直到上市之前，Richwin都是公司的主要收入來源;而網(wǎng)易靠的還是賣電子郵箱和軟件的收入在支撐，與網(wǎng)站沒有什么關(guān)系。

三大門戶能在產(chǎn)品上抄雅虎，卻沒法在掙錢上抄雅虎，當(dāng)時(shí)廣告幾乎是門戶網(wǎng)站唯一的商業(yè)模式，但中美網(wǎng)民數(shù)量不可同日而語，2000年以前，中國(guó)只有不到1000萬網(wǎng)民，而美國(guó)已達(dá)1億?；ヂ?lián)網(wǎng)廣告對(duì)中國(guó)企業(yè)的吸引力非常有限。

這種不約而同反映了初代中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)人的共同特點(diǎn)：像硅谷的產(chǎn)品經(jīng)理一樣，把產(chǎn)品做好，獲得足夠多的用戶，至于商業(yè)模式，以后再說。

02、騰訊和百度，以“微創(chuàng)新”適應(yīng)中國(guó)

三大門戶曾隨互聯(lián)網(wǎng)泡沫一起膨脹，但2000年在美國(guó)上市之時(shí)，卻趕上了互聯(lián)網(wǎng)泡沫的破滅。

三大門戶在商業(yè)上的探路歷程相當(dāng)艱難，只不過他們的運(yùn)氣還不算太差。中國(guó)PC互聯(lián)網(wǎng)的普及，和移動(dòng)電話功能機(jī)的滲透，幾乎同頻，讓三大門戶意外找到了新的營(yíng)收來源。

2000年11月，中國(guó)移動(dòng)推出移動(dòng)夢(mèng)網(wǎng)，向眾多的服務(wù)提供商提供了極具吸引力的政策：“移動(dòng)夢(mèng)網(wǎng)”收入的85%歸服務(wù)提供商所有，剩下的15%歸中國(guó)移動(dòng)所有，并且由中國(guó)移動(dòng)承擔(dān)壞賬風(fēng)險(xiǎn)。

三大門戶如逢甘霖，紛紛推出短信業(yè)務(wù)，為用戶提供新聞、天氣、交友等服務(wù)，由此扭虧為盈。

短信業(yè)務(wù)成為三大門戶營(yíng)收的主要來源——2004年互聯(lián)網(wǎng)全國(guó)總收入中，74%來源于網(wǎng)站嫁接了短信業(yè)務(wù)。包括當(dāng)時(shí)已經(jīng)推出qq，掌握了大量社交流量的騰訊，也是靠短信業(yè)務(wù)撐起了主要營(yíng)收。

但從更長(zhǎng)的時(shí)間軸來看，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)的寵兒已不再是三大門戶。BAT的出現(xiàn)，徹底改變了中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)江湖的格局。

騰訊誕生于1998年，阿里巴巴創(chuàng)立于1999年，而百度則創(chuàng)辦于2000年。這3家公司幾乎同齡，但在一開始就走上了兩條完全不同的道路。

就直觀感受而言，騰訊和百度的初代產(chǎn)品，都有他們比較明確的美國(guó)原型。他們延續(xù)了從門戶時(shí)代“師發(fā)硅谷”和“Copy to China”的傳統(tǒng)。馬化騰和李彥宏都是地道的程序員出身，而李彥宏本人更是直接從硅谷回國(guó)創(chuàng)業(yè)的。

當(dāng)然，騰訊的QQ，不是對(duì)ICQ的照搬。

1998年10月，騰訊創(chuàng)立之初最主要的業(yè)務(wù)，并不是后來的互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)，學(xué)計(jì)算機(jī)出身的馬化騰與他的大學(xué)同學(xué)張志東一起創(chuàng)辦了主營(yíng)網(wǎng)絡(luò)尋呼業(yè)務(wù)的騰訊公司。

他們最初的想法是將互聯(lián)網(wǎng)與尋呼聯(lián)系起來，開發(fā)無線網(wǎng)絡(luò)尋呼系統(tǒng)——這套系統(tǒng)的主要功能是讓用戶不必打電話，可以直接通過互聯(lián)網(wǎng)把信息發(fā)送到尋呼機(jī)上。后來成為中國(guó)PC互聯(lián)網(wǎng)最大流量池的QQ，起初只是馬化騰團(tuán)隊(duì)不經(jīng)意的成果。

1996年，三個(gè)以色列人聚在一起，開發(fā)出了一種可以讓人在網(wǎng)上直接快速交流的軟件，新軟件的名字叫ICQ，即“I Seek You”(我尋覓你)的意思。

它除了支持網(wǎng)上聊天外，還具有發(fā)送消息、傳遞文件等功能。馬化騰創(chuàng)業(yè)前就接觸到了ICQ，1999年2月，因?yàn)橛X得原版ICQ不好用，他與創(chuàng)業(yè)伙伴張志東一起開發(fā)出了OICQ，意為“開放的ICQ”(Opening ISeek You)。

OICQ集合了ICQ的所有優(yōu)點(diǎn)，而且對(duì)ICQ做了很多改進(jìn)。

ICQ的全部信息存儲(chǔ)于用戶終端，一旦用戶換一臺(tái)電腦登錄，以往添加的好友就會(huì)消失;它不具備離線消息的功能，用戶只能與在線的好友聊天;用戶不能任意選擇聊天對(duì)象，只能在事先知道對(duì)方信息的情況下，輸入后讓ICQ幫助尋找。

OICQ完全摒棄了這些弊端，它讓任何人都可以通過在線用戶的名錄隨意選擇陌生人聊天，即便好友不在線用戶也可以給其發(fā)送信息。

QQ一上線就迅速獲得了大量用戶，但也迅速落入了三大門戶曾經(jīng)的窘境，手握流量卻無法盈利。馬化騰曾數(shù)次考慮賣掉這個(gè)產(chǎn)品，幸好買家都出價(jià)太低。之后，靠著IDG、香港盈科和南非MIH的數(shù)輪投資，騰訊才避免了夭折。

歷史上第一個(gè)為騰訊創(chuàng)造了盈利的產(chǎn)品是QQ秀。

這個(gè)2003年推出的虛擬皮膚，一炮而火，讓騰訊獲得了利用社交流量直接變現(xiàn)的密碼。騰訊后來成為全球最大的游戲公司，在包括王者榮耀在內(nèi)的許多現(xiàn)象級(jí)游戲中，虛擬服裝和道具為騰訊貢獻(xiàn)了源源不斷的現(xiàn)金收入。

相較于ICQ，騰訊的QQ做了兩件事，一件事是產(chǎn)品層面的改動(dòng)，另一件事是在商業(yè)模式上的探索。

這兩件事其實(shí)都不是顛覆性的，但正是類似這樣的“微創(chuàng)新”，讓它能夠更好適應(yīng)中國(guó)市場(chǎng)，并且一舉抓住了中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)爆發(fā)的紅利。

百度也不完全是對(duì)谷歌的照搬。

1996年4月，在拉斯韋加斯一場(chǎng)學(xué)術(shù)會(huì)議上，李彥宏突然想：人們往往根據(jù)一篇論文被引用次數(shù)的多少來評(píng)價(jià)這篇論文是否權(quán)威，如果把這種思路應(yīng)用到網(wǎng)頁檢索上，哪個(gè)網(wǎng)頁被鏈接的次數(shù)最多，哪個(gè)網(wǎng)頁就被認(rèn)為是質(zhì)量最高、人氣最旺的。

再加上相應(yīng)的鏈接文字分析，就可以用在搜索結(jié)果的排序上。這就是李彥宏后來發(fā)明的“超鏈分析術(shù)”，他給這個(gè)原理取了個(gè)很人文的名字，叫“人氣質(zhì)量定律”，也叫搜索引擎的第二定律。

歸國(guó)后的李彥宏向各大門戶網(wǎng)站銷售自己的搜索引擎，一家媒體就新浪、搜狐、網(wǎng)易、雅虎中國(guó)和ChinaRen的搜索引擎進(jìn)行的測(cè)評(píng)顯示，在響應(yīng)速度上，ChinaRen是1秒鐘，其他四家是5秒鐘;在搜索的數(shù)量上，ChinaRen是幾千幾萬，其他4家卻只有幾十幾百。ChinaRen用的正是百度的搜索技術(shù)。

受百度技術(shù)的吸引和打動(dòng)，搜狐在這一年8月成了百度的客戶。隨后新浪、網(wǎng)易、263等當(dāng)時(shí)國(guó)內(nèi)的大中型門戶網(wǎng)站也都采用了百度的搜索技術(shù)。

到2001年夏天時(shí)，百度的搜索技術(shù)已經(jīng)拿下了國(guó)內(nèi)80%的門戶網(wǎng)站。

然而隨著覆蓋面的擴(kuò)大，百度漸漸入不敷出。

當(dāng)時(shí)位于美國(guó)加利福尼亞的搜索引擎公司Overture已經(jīng)靠競(jìng)價(jià)排名的商業(yè)模式取得了巨大成功。受此啟發(fā)，李彥宏做出決定：從后臺(tái)走向前臺(tái)，做一個(gè)直接面向網(wǎng)民的搜索網(wǎng)站。

2001年9月22日，百度自己的網(wǎng)站正式在互聯(lián)網(wǎng)上亮相，簡(jiǎn)潔的首頁頁面和谷歌相差無幾;百度競(jìng)價(jià)排名系統(tǒng)也在這天正式上線，它大受中小企業(yè)的歡迎，因?yàn)樗鼮橹行∑髽I(yè)提供了一個(gè)經(jīng)濟(jì)適用、方便快捷的推廣平臺(tái)。

百度的商業(yè)模式極具爭(zhēng)議，2016年的“魏則西事件”，更讓它的聲望跌入谷底。但不可否認(rèn)的是，在阿里上市之前，百度是最具號(hào)召力的在美上市的中概股公司，它對(duì)中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)廣告行業(yè)產(chǎn)生了巨大而深遠(yuǎn)的影響，真正體現(xiàn)了互聯(lián)網(wǎng)相對(duì)傳統(tǒng)媒介在營(yíng)銷領(lǐng)域的效率優(yōu)勢(shì)。

從公司進(jìn)化史角度來看，百度和騰訊也是相似的。

在搜索引擎這個(gè)美國(guó)成熟業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上，輔以技術(shù)和商業(yè)模式的“微創(chuàng)新”，契合了中國(guó)用戶和廣告客戶的需求，從而獲得了商業(yè)上的成功。

騰訊和百度也成為PC互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代中國(guó)最大的兩個(gè)流量池，展現(xiàn)出中國(guó)市場(chǎng)上海量的流量，可以如何轉(zhuǎn)化為互聯(lián)網(wǎng)公司的直接收益。

03、孤獨(dú)的商業(yè)探路者

阿里巴巴創(chuàng)業(yè)的起點(diǎn)，和幾乎其他所有的互聯(lián)網(wǎng)公司都不一樣。

當(dāng)別的公司從網(wǎng)頁或者應(yīng)用出發(fā)的時(shí)候，阿里巴巴從一開始思考的就是商業(yè)場(chǎng)景。

阿里巴巴依靠的，并不只是PC和移動(dòng)通訊普及和滲透這樣的技術(shù)紅利，阿里巴巴更看中的是中國(guó)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展、以及融入世界進(jìn)程中，巨大的商業(yè)需求。

早在阿里成立之前四年的1995年，到北京推廣中國(guó)黃頁的馬云曾拜訪瀛海威的張樹新，后來他在一部紀(jì)錄片中說道：“如果互聯(lián)網(wǎng)有人死的話，張樹新一定比我死得更早。她的觀念我聽不懂;第二，我做的是企業(yè)上網(wǎng)，她做的是老百姓上網(wǎng)。”

1999年阿里巴巴誕生的時(shí)候，主營(yíng)業(yè)務(wù)是中國(guó)供應(yīng)商，也叫B2B，用馬云的話說，“我們?cè)贐 to B平臺(tái)幫中國(guó)賣家找到外國(guó)買家”。

這句話雖然有4個(gè)英文字母，說的卻是個(gè)古老的行業(yè)，早在北宋，中國(guó)就已出現(xiàn)大量撮合貿(mào)易的中間商，被統(tǒng)稱為“牙人”，牙人對(duì)北宋商貿(mào)的繁榮起到了不小的推動(dòng)作用。

早期的阿里巴巴人相信，憑借互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的力量，可以在中國(guó)繪出一幅數(shù)字時(shí)代的清明上河圖。

阿里巴巴所做的這一門老行當(dāng)，顯然與當(dāng)時(shí)的互聯(lián)網(wǎng)生態(tài)格格不入。阿里巴巴初創(chuàng)期員工、程序員王建勛在聽完馬云演講后曾說：“就覺得瘋了，因?yàn)檫@個(gè)模式國(guó)外也沒有。國(guó)內(nèi)有一個(gè)‘怪胎’B2B，那就是我們?！?/p>

作為新一輪科技革命的載體，互聯(lián)網(wǎng)自進(jìn)入民用領(lǐng)域以來就戴著神圣的光環(huán)，幾乎所有的互聯(lián)網(wǎng)CEO都是技術(shù)和產(chǎn)品的崇拜者，即便人人都幻想著暴富，也沒人敢把“生意”二字掛在嘴邊，而馬云從一開始就關(guān)心“企業(yè)”和“生意”。

前通用高管、后來加入阿里巴巴的關(guān)明生說，他從來沒有見過哪個(gè)創(chuàng)始人如此清晰地知道公司的使命，當(dāng)他第一次問到馬云這個(gè)問題，后者脫口而出：“讓天下沒有難做的生意。”

阿里巴巴B2B的業(yè)務(wù)形態(tài)也與人們對(duì)互聯(lián)網(wǎng)公司的印象大相徑庭，沒有黑客馬拉松、沒有技術(shù)和產(chǎn)品至上的文化，員工主體是日后被稱為“中供鐵軍”的銷售。

這些人在各個(gè)產(chǎn)業(yè)帶城市挨家挨戶找工廠上門推銷，為了防止被狗咬，不少人的皮包都夾了一層硬紙殼，以備不虞。

2003年5月，淘寶在非典疫情中誕生。阿里巴巴的商業(yè)觸角，從B2B領(lǐng)域延伸到C2C領(lǐng)域。

但淘寶從一開始就不是易趣或者亞馬遜的翻版。淘寶對(duì)海外公司同類產(chǎn)品的模仿，要比其他互聯(lián)網(wǎng)公司少得多。

從淘寶誕生的第一天起，阿里人考慮得最多的就是，如何讓淘寶這樣的平臺(tái)，最大限度地契合中國(guó)客戶的需求。

淘寶首創(chuàng)了免費(fèi)模式，讓商家有了低成本的交易平臺(tái)。針對(duì)中國(guó)信用體系不發(fā)達(dá)的痛點(diǎn)，2004年支付寶出現(xiàn)，讓淘寶得以提供擔(dān)保交易功能。此后，淘寶的生態(tài)進(jìn)一步延伸到物流、品牌運(yùn)營(yíng)等各個(gè)領(lǐng)域，最終將生態(tài)里的商家連接成了一張覆蓋全中國(guó)的實(shí)體網(wǎng)絡(luò)。

像百度、騰訊這樣的典型互聯(lián)網(wǎng)公司，只是簡(jiǎn)單提供“我做你用”的產(chǎn)品，平臺(tái)和用戶之間，是簡(jiǎn)單的雙邊關(guān)系。但阿里的小二要同時(shí)服務(wù)好商家和消費(fèi)者，做最累最煩的丙方。

在馬云的形容中，阿里巴巴干的是“鼠標(biāo)+水泥”的臟活。

客觀地說，相較于騰訊和百度，阿里巴巴的商業(yè)模式顯得有些笨拙，在很長(zhǎng)的一段時(shí)間里，淘寶雖然已有巨大的用戶規(guī)模和影響力，但在營(yíng)收和利潤(rùn)上卻遠(yuǎn)不及騰訊和百度。直到2011年，阿里一年的營(yíng)收還不及騰訊一個(gè)季度。

中國(guó)另一家主流電商，京東，其創(chuàng)業(yè)的歷史甚至比阿里更長(zhǎng)。

在京東看來，公司的起點(diǎn)是劉強(qiáng)東1997年在北京中關(guān)村所開的線下電腦店。但京東和阿里的模式迥然不同，它是一家地地道道的零售公司，它的商業(yè)模式簡(jiǎn)單粗暴，以批發(fā)價(jià)進(jìn)貨，以零售價(jià)賣出，和所有線下超市的模式并無不同。

這種以自營(yíng)為主的模式，使京東在3C、圖書等行業(yè)建立了自身獨(dú)特的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，這和它模仿的亞馬遜也非常相似。

但這種模式難以提供豐富、長(zhǎng)尾的多元化供給，相較于“萬能的淘寶”，京東的口碑更多建立在服務(wù)的標(biāo)準(zhǔn)化之上。

04、移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)改變江湖

2007年，初代iPhone發(fā)布，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的時(shí)代迅速到來，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)江湖，由此再次改變。

通訊基礎(chǔ)設(shè)施的快速普及，加速了移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的滲透進(jìn)程。通過手機(jī)，每個(gè)人幾乎都是24小時(shí)在線，這一方面大大延長(zhǎng)了上網(wǎng)時(shí)間，另一方面也讓線上線下的界限開始模糊，這一革命性變化必然會(huì)讓一些老巨頭掉隊(duì)，另一些新巨頭崛起。

2012年百度世界大會(huì)，李彥宏公開預(yù)判移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)是醉駕，他的理由是手機(jī)應(yīng)用碎片化、時(shí)間碎片化、用戶消費(fèi)低，廣告、游戲和電商這互聯(lián)網(wǎng)三大收入來源在移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)上均未獲得明確的商業(yè)模式。

李彥宏的這一誤判，讓百度錯(cuò)失了移動(dòng)端轉(zhuǎn)型的良機(jī)。移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)爭(zhēng)奪的是用戶時(shí)長(zhǎng)，而百度依賴的搜索對(duì)用戶時(shí)長(zhǎng)的占領(lǐng)并沒有顯著變化，不再成為互聯(lián)網(wǎng)流量的總閥門。

取而代之的是張一鳴的今日頭條，中心化的算法推薦雖然常常被人詬病為“制造信息繭房”，但其對(duì)用戶碎片化時(shí)間的占領(lǐng)效率無人能出其右。

等到百度回過神來已經(jīng)晚了，大量的廣告業(yè)務(wù)被今日頭條奪走，百度后來在自己的App上模仿頭條的算法推薦，才收復(fù)了一些失地，但已經(jīng)掉出了第一梯隊(duì)。

相比百度的落寞，騰訊和阿里巴巴則順利度過了移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的轉(zhuǎn)型。前者依靠微信，壟斷了熟人社交，延續(xù)了QQ在私域的統(tǒng)治地位;后者對(duì)淘寶進(jìn)行了大刀闊斧地改造，實(shí)行“千人千面”，淘寶變得更好用，也更多元。

2011年，一款用于制作、分享GIF圖片的手機(jī)應(yīng)用“GIF快手”上線，這就是后來快手的前身。

隨著智能手機(jī)的普及，快手的短視頻模式在2015年以后迅速打開市場(chǎng)。2016年，今日頭條推出了短視頻App抖音，后來超過快手成為中國(guó)最大的短視頻應(yīng)用。

憑借著抖音的巨大商業(yè)成功，今日頭條將公司名稱改為“字節(jié)跳動(dòng)”，成為中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)的另一極，字節(jié)跳動(dòng)的Tiktok，則成為中國(guó)企業(yè)成功出海的現(xiàn)象級(jí)產(chǎn)品。

在短視頻興起的幾乎同時(shí)，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)還出現(xiàn)了一波“O2O”熱潮。

當(dāng)BAT三巨頭分別解決了人與信息、人與商品和人與人之間的關(guān)系，O2O就是要解決人與服務(wù)之間的關(guān)系。用互聯(lián)網(wǎng)滿足線下服務(wù)需求，難度比前三者更大，但由于中國(guó)市場(chǎng)足夠廣闊，誰也不愿意丟失潛在的蛋糕。

2010年，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)歷史上最慘烈的千團(tuán)大戰(zhàn)開始上演。

此前，一家叫Groupon的美國(guó)團(tuán)購(gòu)公司才成立2年就獲得了250億美金的估值。經(jīng)過長(zhǎng)達(dá)數(shù)年的搏殺之后，美團(tuán)最終勝出，事后有人總結(jié)王興成功的原因，最重要的是在2012年全面轉(zhuǎn)型移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)，放棄了PC端流量。

互聯(lián)網(wǎng)與外賣的結(jié)合則早在2008年就由餓了么的張旭豪推出，美團(tuán)在千團(tuán)大戰(zhàn)后，也很快推出了外賣服務(wù)，至此，互聯(lián)網(wǎng)完成了與線下“到家”和“到店”服務(wù)的深度融合。

之后，共享經(jīng)濟(jì)成為下一個(gè)風(fēng)口。

滴滴和快的的出現(xiàn)，讓無數(shù)人的出行方式發(fā)生巨大改變，雖然網(wǎng)約車的模式后來飽經(jīng)爭(zhēng)議，但它已經(jīng)永久性地改變了中國(guó)的出行行業(yè)。

與此同時(shí)，共享單車也被迅速催熟，摩拜、OFO、哈啰，上演了一場(chǎng)單車大戰(zhàn)，大戰(zhàn)雖然落幕，但互聯(lián)網(wǎng)和大眾生活更緊密的關(guān)聯(lián)，卻已不可改變。

相較于PC互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)給更多新來者想象空間。

在早已成熟的電商領(lǐng)域，拼多多通過微信生態(tài)的社交裂變，一躍成為中國(guó)電商平臺(tái)中用戶規(guī)模TOP 2的存在，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過了同屬“騰訊系”的京東。

B站和小紅書，則在內(nèi)容紅海中突出重圍，在微信系和頭條系產(chǎn)品之外，獲得了自己的獨(dú)特位置。

移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代的另一個(gè)顯著特征，是巨頭在資本上的擴(kuò)張，阿里和騰訊也展示出完全不同的行事風(fēng)格。

阿里控股了菜鳥，收購(gòu)了餓了么、高德地圖、優(yōu)酷土豆、大潤(rùn)發(fā)和銀泰商業(yè)，這些被收購(gòu)業(yè)務(wù)的表現(xiàn)各有參差，但背后總的來說有一條清晰的邏輯，除了文娛板塊之外，阿里巴巴收購(gòu)的業(yè)務(wù)大都和商業(yè)、物流場(chǎng)景高度相關(guān)。阿里巴巴的戰(zhàn)略投資并非簡(jiǎn)單的橫向擴(kuò)張，而是其“新零售”戰(zhàn)略的一部分。

騰訊則完全不同。

在微信出現(xiàn)之前的2010年，騰訊就曾遭遇一場(chǎng)巨大的風(fēng)波，它和奇虎360的3Q大戰(zhàn)，鬧到工信部和公安部介入，這場(chǎng)風(fēng)波的直接起因是，騰訊推出的QQ電腦管家?guī)缀鹾w了360安全衛(wèi)士的所有主流功能。

當(dāng)時(shí)的騰訊，觸手已伸到了包括游戲、電商、搜索、郵箱等在內(nèi)的幾乎所有產(chǎn)品形態(tài)，這種依托社交流量全域作戰(zhàn)的模式，全世界也只有騰訊一家。“走自己的路讓別人無路可走”，讓騰訊幾乎成了行業(yè)公敵。

這次事件之后，騰訊改變了既有的策略，開始利用自身在流量上的優(yōu)勢(shì)，在行業(yè)中尋求投資標(biāo)的，形成緊密捆綁的關(guān)系。

隨著微信成為無可置疑的最重要的“流量高速公路”，騰訊的資本觸角不斷延展，京東、美團(tuán)、拼多多、快手……除了阿里和字節(jié)跳動(dòng)之外，幾乎所有中國(guó)重要的互聯(lián)網(wǎng)公司，都有騰訊的入股。

05、殊途終會(huì)同歸

不得不說，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)在最近幾年，遭遇到了前所未有的爭(zhēng)議。

外賣、出行、打車，再到后來的社區(qū)團(tuán)購(gòu)，互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)進(jìn)入的民生領(lǐng)域越來越多，在給大眾帶來便利的時(shí)候，也讓人質(zhì)疑互聯(lián)網(wǎng)公司是不是有真正的科技實(shí)力，還是只是與線下爭(zhēng)利。

借由互聯(lián)網(wǎng)出現(xiàn)的P2P等行業(yè)亂象，更讓人們憂心忡忡，如果中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)只是搞商業(yè)模式的創(chuàng)新，整個(gè)行業(yè)都可能誤入歧途。

但是，很多人沒有看到的是，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)自身的改變，從很多年前就開始發(fā)生。

2008年以來的中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)，有一條明線——移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的興起，這關(guān)乎用戶時(shí)長(zhǎng)、消費(fèi)升級(jí)，它直接反映了中國(guó)超大規(guī)模單一市場(chǎng)的巨大紅利。

同時(shí)，還有一條暗線——互聯(lián)網(wǎng)公司在科技領(lǐng)域的深耕，它們開始嘗試將中國(guó)超大規(guī)模的市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)，轉(zhuǎn)化為技術(shù)優(yōu)勢(shì)，而這是中國(guó)在參與全球競(jìng)爭(zhēng)中的關(guān)鍵領(lǐng)域。

對(duì)阿里巴巴而言，2008年尤為特殊，一方面，天貓的前身——淘寶商城上線;另一方面，淘寶在傳統(tǒng)的IOE(IBM的小型機(jī)、Oracle的數(shù)據(jù)庫，EMC的存儲(chǔ)單元)架構(gòu)下，面臨巨大的算力瓶頸，它已經(jīng)難以應(yīng)對(duì)淘寶巨大的數(shù)據(jù)需求，更無法支撐雙11這樣的全球最大運(yùn)算場(chǎng)景。

阿里巴巴發(fā)起了“去IOE”，獨(dú)立研發(fā)自己的云計(jì)算系統(tǒng)，這就是后來的阿里云。

2010年，馬云、馬化騰和李彥宏還曾有一次著名的爭(zhēng)論，李彥宏認(rèn)為云計(jì)算不過是“新瓶裝舊酒”，而馬化騰覺得“云是個(gè)好東西，但是太遙遠(yuǎn)了”，只有馬云堅(jiān)定認(rèn)為“如果不做云計(jì)算，未來會(huì)死”。

12年前的爭(zhēng)論早已化作往事，今天無論是阿里，還是騰訊和百度，都把云計(jì)算作為戰(zhàn)略性業(yè)務(wù)。

客觀地說，最早做云的阿里，在中國(guó)市場(chǎng)上仍然有先發(fā)優(yōu)勢(shì)。

2021年12月，權(quán)威信息技術(shù)研究機(jī)構(gòu)Gartner公布了年度產(chǎn)品報(bào)告，來自阿里云在IaaS的計(jì)算、存儲(chǔ)、網(wǎng)絡(luò)、安全四個(gè)核心類目都拿了全球最高評(píng)分，超越了亞馬遜和微軟，總分排名也名列第3。

與此同時(shí)，云計(jì)算還進(jìn)一步帶動(dòng)了更多底層技術(shù)的研發(fā)。

2018年，阿里巴巴成立了芯片公司平頭哥，2021年，平頭哥發(fā)布了自己獨(dú)立開發(fā)的5nm制程服務(wù)器CPU，直接用于阿里云的服務(wù)器機(jī)房。阿里巴巴從應(yīng)用層，到技術(shù)層并最終走向硬件領(lǐng)域的進(jìn)階史，已經(jīng)成為超大市場(chǎng)紅利轉(zhuǎn)化為技術(shù)實(shí)力的典型范例。

2018年，《騰訊沒有夢(mèng)想》一文，曾經(jīng)掀起廣泛的社會(huì)討論。這之后的騰訊，也迅速開展變革，騰訊發(fā)力的方向，是金融科技和企業(yè)服務(wù)，這一家中國(guó)最成功的2C互聯(lián)網(wǎng)公司，同樣開始把2B作為公司戰(zhàn)略。

2021年，騰訊來自金融科技和企業(yè)服務(wù)的收入第一次超過了游戲。騰訊也把“以數(shù)字技術(shù)、助力實(shí)體經(jīng)濟(jì)”變成了自己的公司主張。

今天，幾乎中國(guó)所有的大型互聯(lián)網(wǎng)公司，都在強(qiáng)調(diào)自身的兩重屬性，一是自己的科技實(shí)力，二是自身對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的推動(dòng)和助力。

20年前，當(dāng)大多數(shù)互聯(lián)網(wǎng)公司的關(guān)注點(diǎn)還只在信息和社交領(lǐng)域時(shí)，阿里是技術(shù)驅(qū)動(dòng)商業(yè)的孤獨(dú)探路者;10多年前，當(dāng)別的公司還在懷疑云的價(jià)值的時(shí)候，阿里選擇了堅(jiān)定投入，并連續(xù)多年成為中國(guó)研發(fā)投入最高的上市公司。

現(xiàn)在，阿里從10多年前甚至更早開始做的這些事，已經(jīng)成為中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)都在做的事。那些所有在信息互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代興起的力量，都要毅然走入產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的星辰大海。

在這個(gè)時(shí)代，先行者已經(jīng)不必再反復(fù)標(biāo)榜，科技公司或者實(shí)體經(jīng)濟(jì)這樣的名詞或概念。它們?cè)缫淹瓿闪诉@樣的轉(zhuǎn)型，它們?cè)?jīng)看起來有些孤獨(dú)的戰(zhàn)略，已經(jīng)成為全行業(yè)的共識(shí)。